就市論勢／電動車、光通訊 可留意

盤勢分析

日股創33年來新高不意外，中國大陸面臨房地產泡沫、地方政府債務問題金融市場現不佳也不意外，而韓國經濟嚴重衰退但韓股創一年來新高，今年以來指數表現與台股幾乎同步，代表金融市場興衰變數多，資金面比基本面重要。

5月中旬起，外資全面作多台股，買超集中在台積電（2330）、電子權值股與AI概念股，最大基本面原因是台積電與輝達的AI帝國將改變未來。

資金面是升息循環尾聲，外資重回布局新興市場權值股。女股神伍德（Cathie Wood）再次押注AI晶片，6月12日方舟自動化技術與機器人ETF購入台積電ADR 98,170股，除基本面理由外，也暗諷股神巴菲特旗下波克夏出清台積電持股。

女股神的逆襲，除了AI、Meta與台積電外，特斯拉表現將是關鍵。特斯拉執行長馬斯克放話未來特斯拉市值將大於「蘋果加沙美特石油市值合計」，因為電動車進入寡占階段，新創電動車廠虧損嚴重，未來回到大者恆大格局，他也點名輝達的盛世不會永遠。

投資建議

因進入端午節長假與季底作帳，下旬賣壓增強容易多殺多，科技業成長想像力大，操作上聚焦在下列三族群：一、AI趨勢：輝達與超微AI晶片大戰，台灣代工王國受惠程度最大，輝達很早投資AI、高效能運算（HPC）及深度學習市場具有強大優勢，而台股AI範圍擴散至PCB上游、CoWoS封裝、光通訊、AI伺服器SPS等。

二、電動車商機：電動車充電規格開始統一，特斯拉超級充電站持續擴張；三、解封商機：疫情解封後的第一個暑假將屆，相關服務業需求擴張。